La Banque d’Angleterre abaisse ses taux d’intérêt : ce que cela signifie pour les consommateurs

La Banque d’Angleterre a abaissé son taux d’intérêt de 5 % à 4,75 %, ce qui marque sa deuxième baisse en 2024. Cette décision intervient dans un contexte de discussions en cours sur l’inflation et le paysage économique plus large au Royaume-Uni. Des millions de personnes étant directement touchées par ces changements, il est essentiel pour les consommateurs de comprendre les implications de ces changements lorsqu’ils s’y retrouvent dans les prêts hypothécaires, les cartes de crédit et l’épargne.

Comprendre les taux d’intérêt et l’inflation

Les taux d’intérêt déterminent le coût des emprunts et le rendement des comptes d’épargne. Le taux de base de la Banque d’Angleterre influence le montant des prêts que facturent les prêteurs, y compris les prêts hypothécaires, et le revenu que les épargnants gagnent sur leurs dépôts. La banque centrale ajuste les taux principalement pour gérer l'« inflation », qui reflète la hausse des prix au fil du temps.

La stratégie de la Banque vise à contrôler l’inflation tout en équilibrant la croissance économique. Lorsque l’inflation atteint des sommets, les taux peuvent augmenter pour freiner les dépenses et ramener les prix vers l’objectif de 2 %. Actuellement fixé à 4,75 %, ce taux fait suite à une période prolongée à 5,25 %, le niveau le plus élevé observé depuis 16 ans. Les comparaisons historiques montrent que les taux étaient encore plus élevés au cours des années 1980 et 1990, atteignant un pic à 17 % en novembre 1979. Heureusement, l’inflation semble s’atténuer ; en septembre 2024, l’indice des prix à la consommation (IPC) n’avait augmenté que de 1,7 % contre 2,2 % en août.

Impacts sur les prêts hypothécaires et l’épargne

Environ un tiers des ménages britanniques ont un prêt immobilier, et environ 600 000 propriétaires bénéficient directement des baisses de taux grâce aux prêts hypothécaires à taux variable, qui ajustent les mensualités en conséquence. Cependant, la plupart des détenteurs de prêts hypothécaires (plus de 80 %) sont liés par des contrats à taux fixe, ce qui signifie que les avantages immédiats sont limités. Malgré la récente baisse du taux de base, les taux hypothécaires restent historiquement élevés. Le taux moyen d’un prêt hypothécaire fixe sur deux ans s’élève à 5,42 %, tandis que celui d’un prêt sur cinq ans se situe autour de 5,13 %. Cette réalité oblige de nombreux acheteurs de logements et ceux qui refinancent leur prêt à faire face à des coûts plus élevés que les années précédentes. A l’inverse, les épargnants pourraient voir leurs rendements diminuer en raison de la baisse des taux d’intérêt. Actuellement, les comptes d’épargne à accès facile rapportent environ 3%, mais de nouvelles baisses pourraient réduire considérablement ces rendements.

Perspectives d’avenir : incertitude économique

La trajectoire future des taux d’intérêt reste incertaine, les marchés financiers réagissant à la récente annonce du budget de la chancelière Rachel Reeves, qui prévoit des dépenses gouvernementales substantielles. Cela pourrait conduire à un rythme de baisse des taux plus lent que prévu. En outre, des facteurs mondiaux tels que les changements potentiels des tarifs douaniers américains sous la présidence de Donald Trump pourraient également influencer la dynamique des prix et les politiques économiques du Royaume-Uni dans les mois à venir. À mesure que les consommateurs s’adaptent à ces changements, il sera essentiel de rester informé pour gérer efficacement leurs finances personnelles dans un paysage économique en constante évolution.